La jornada de divisas comienza en Asia, que se adelanta a Europa y América en casi un día. Cuando abren un nuevo día, en Londres son aproximadamente las 10 de la noche del día anterior. A las 8 de la mañana GMT, los operadores asiáticos están casi listos para dar por concluida la jornada, pero Europa se está despertando. Y 9 horas más tarde, los europeos se van a casa mientras los operadores de Nueva York empiezan a hacer SU marca diaria. El resultado no es sólo un día de 24 horas, sino cambios en la liquidez.

Cuando dos mercados están abiertos simultáneamente, hay mucha acción. Al haber más participantes, es más fácil entrar y salir de las posiciones. En esas horas de solapamiento es cuando vemos más picos de actividad. También ocurre cuando empieza el día y los operadores abren posiciones que han esperado toda la noche. Y al final del día, cuando quieren deshacerse de todas las inútiles. Las vacaciones suponen un descenso de la actividad, y la primavera -de nuevo- un pico, cuando la gente abre posiciones a largo plazo para el trimestre o el año.

Además, está el ciclo de noticias. Cuando haya un anuncio a punto de producirse, la gente intentará adelantarse al mercado; después del anuncio, estarán frenéticamente AJUSTANDO esas posiciones, o abriendo otras nuevas. A lo largo del día, si operas con materias primas, debes estar atento a las horas a las que vencen estos contratos de futuros de materias primas -puedes encontrar una tabla en Internet- y a qué mercados deben estar abiertos para que puedas NEGOCIAR con esas materias primas.

Ahora, unas palabras sobre los swaps a un día. Como hemos dicho, operar con divisas y materias primas significa operar con CFD sobre FUTUROS de divisas y materias primas. Estos contratos de futuros vencen diariamente. Para mantener abierta una posición, el corredor tiene que transferir el contrato a una niñera: un banco de Swaps, que cobra una comisión por cerrar y reabrir el contrato.

Esa comisión se basa en los intereses cobrados divididos por 360. En Forex, esto se pone interesante. Supongamos que piensas dejar abierta una posición en divisas durante la noche. En este caso, pagarás intereses por la divisa que compres -la divisa base en una posición larga- y RECIBIRÁS intereses por la divisa que vendas, la divisa contraria en este caso. Cuando operas con el Euro USD, por ejemplo, vemos que la FED cobra actualmente un 1,75% y el BCE – cero. Evidentemente, ganarás más con el dólar que pagando con el euro, por lo que es posible GANAR dinero con el canje. Desgraciadamente, la mayoría de los intermediarios añaden su comisión y no siempre es menor que el tipo máximo de una de las principales divisas.  

Pero recuerda que estamos hablando de cantidades muy pequeñas: es el tamaño de tu posición multiplicado por el diferencial de los tipos de interés de los bancos centrales dividido por 366 días. No hay de qué preocuparse.