La giornata forex inizia in Asia, che precede l’Europa e l’America di quasi un giorno. Quando aprono un nuovo giorno, a Londra sono circa le 22 del giorno precedente. Alle 8 del mattino GMT, i trader asiatici sono quasi pronti a chiudere la giornata, ma l’Europa si sta svegliando. E 9 ore dopo, gli europei tornano a casa mentre i trader di New York iniziano a segnare il LORO segno giornaliero. Il risultato non è solo una giornata di 24 ore, ma anche cambiamenti nella liquidità.

Quando due mercati sono aperti contemporaneamente, c’è molta azione. Con un maggior numero di partecipanti, è più facile entrare e uscire dalle posizioni. In queste ore di sovrapposizione si registrano i maggiori picchi di attività. Succede anche quando inizia la giornata e i trader aprono le posizioni che hanno aspettato tutta la notte. E alla fine della giornata, quando vogliono scaricare tutte quelle inutili. Le vacanze comportano un calo dell’attività e la primavera – di nuovo – un picco, quando le persone aprono posizioni a lungo termine per il trimestre o l’anno.

Poi c’è il ciclo delle notizie. Quando sta per uscire un annuncio, le persone cercheranno di anticipare il mercato; dopo l’annuncio, si troveranno ad ADEGUARE freneticamente le posizioni o ad aprirne di nuove. Nel corso della giornata, se fai trading di materie prime, devi tenere d’occhio gli orari di scadenza dei contratti futures sulle materie prime – puoi trovare una tabella online – e quali mercati devono essere aperti per poter negoziare quelle materie prime.

Ora, una parola sugli overnight swap. Come abbiamo detto, fare trading sul forex e sulle materie prime significa fare trading di CFD sui FUTURE del forex e delle materie prime. Questi contratti futures scadono ogni giorno. Per mantenere aperta una posizione, il broker deve trasferire il contratto a un babysitter – una banca di swap, che applica una commissione per chiudere e riaprire il contratto.

Tale commissione si basa sugli interessi addebitati divisi per 360. Nel forex la cosa si fa interessante. Supponiamo che tu abbia intenzione di lasciare aperta una posizione sul forex durante la notte. In questo caso, pagherai gli interessi sulla valuta che acquisti – la valuta di base in una posizione lunga – e RICEVERAI gli interessi sulla valuta che vendi, in questo caso la controvaluta. Facendo trading sull’Euro USD, ad esempio, vediamo che la FED attualmente applica l’1,75% e la BCE lo zero. È chiaro che guadagnerai di più con il dollaro che con l’euro, quindi è possibile guadagnare con lo swap. Sfortunatamente, la maggior parte dei broker aggiunge la propria commissione e non sempre è inferiore al tasso massimo di una delle major.  

Ricorda, però, che stiamo parlando di importi molto piccoli: si tratta della dimensione della tua posizione per il differenziale dei tassi di interesse delle banche centrali diviso per 366 giorni. Niente di cui preoccuparsi.